中国互联网协会：产业金融将成为互联网金融的新蓝海

来源: 零壹财经    

金评媒（https://www.jpm.cn）编者按：对于互联网金融带来的变化，卢卫认为主要从两个维度来理解。一是，一定程度上，解决了普惠金融的难题，互联网渗透到传统金融业务里，作为市场大量的需求有利的补充，弥合了信息不对称的鸿沟，催生了许多新的互联网金融形态。

9月28日，第三届中国普惠金融大会在北京举办。 

金融是实体经济的血脉。2017年全国金融工作会议上，习近平总书记出席会议并发表重要讲话，强调金融是国家重要的核心竞争力，突出防范化解金融风险的重要性和紧迫性，再次强调发展普惠金融的重要意义，并首次提出要“建设普惠金融体系”。 

本届大会上，中国互联网协会秘书长卢卫发表了主题演讲。 

对于互联网金融带来的变化，卢卫认为主要从两个维度来理解。一是，一定程度上，解决了普惠金融的难题，互联网渗透到传统金融业务里，作为市场大量的需求有利的补充，弥合了信息不对称的鸿沟，催生了许多新的互联网金融形态。第二，互联网金融以互联网技术为核心提升了金融服务的整体效率，与传统金融相比，互联网金融的优势在于新技术降低了金融运行的成本，从而触达传统金融之前无法触及的客户群。 

他还表示，互联网金融赋能实体经济主要从三个方向着手：一是继续做好小微金融中小微企业融资难的问题；二是持续推进消费金融，刺激消费去库存；三是努力做大产业金融，致力于产业结构的优化和升级。整体来看，小微金融作为互联网金融的起源地，市场竞争已趋于饱和；消费金融经过过去两年的发酵，今年开始步入平缓期；产业金融作为更全面的解决方案，将成为互联网金融一个新的蓝海。 

演讲全文如下（略有删减）： 

卢卫：尊敬的各位领导、各位来宾、各位专家大家上午好！很高兴参加2017第三届（2017）中国普惠金融大会，我代表中国互联网协会对这个大会顺利召开表示热烈的祝贺，今天我想与大家共同探讨一个话题，互联网金融正在改变什么？ 

互联网技术正潜移默化的渗透到我们的生活中来，说道互联网金融带来的变化，普通民众最直观的感受就是它改变了我们花钱的方式，从早先必须带着钱包、现金、银行卡出门，到如今只需要携带一部支付APP的手机，就可以完成几乎所有线上、线下支付活动，互联网金融改变了日常消费支付习惯。与此同时互联网金融业改变了我们投资理财的方式。2013年随着余额宝问世，金融理财原本高端大气名词，一夜之间成为普罗大众的生活方式。最低投资点仅一元，相对于起步于资金动辄万元以上的银行理财产品，余额宝让理财变成了零进入门槛的操作，带来了一场理财的全民启蒙。 

以上两个来自日常生活的变化，折射出互联网金融显而易见的业态，完整的互联网金融图景至少包含了P2P、众筹、金融网销、供应链金融、互联网银行、第三方支付、征信、消费金融、虚拟货币等多个领域。要回答互联网金融改变了什么？我觉得首先要说明互联网金融是什么？我认为如果将金融的概念提炼成资金或者资产的融会贯通，互联网金融可以看作是资金或者资产在互联网的信息技术的加持下，融通变得更加简便、快捷、高效和透明。 

可以从两个维度去理解互联网金融带来的变化，第一，一定程度上给我们解决了普惠金融的难题，互联网渗透到传统金融业务里，作为市场大量的需求有利的补充，弥合了信息不对称的鸿沟，催生了许多新的互联网金融形态。传统银行和金融机构考虑风控成本问题，都热衷于大额抵押贷款，对于信用状况模糊的中小微企业和个人则无能为力，这就为互联网+金融创造了巨大的机会。 

据互联网金融安全技术专家委员会的监测数据显示，截至2017年9月15日，我国互联网金融活跃用户已超5.7亿用户，网络借贷、网络众筹及互联网支付三种业态累计交易总额近80万亿元，仅互联网支付超过70万亿元。互联网金融能够在中国飞速发展并已达到全球领先的地位，就在于它填补了我国普惠金融这一块的空白，在美国等发达国家，传统金融对普通民众以及中小微企业的服务，相对来讲比较完善，市场空白比较小，而我国空白相对较大。普惠金融的需求相对来讲非常高，所以互联网金融在我国一下手就发展起来了，根据研究公司福雷斯特的数据表明，2016年中国移动支付的市场规模为9万亿美元，几乎是美国市场支付市场的90倍，目前全球最大的五家互联网金融公司中，有四家是中国的。 

第二，互联网金融以互联网技术为核心提升了金融服务的整体效率，与传统金融相比，互联网金融的优势在于新技术降低了金融运行的成本，从而触达传统金融之前无法触及的客户群，比如蚂蚁金服、京东金融等平台，背后的电商体系将电商的理财数据、消费数据打通，通过变量的数据、变量模型的计算为客户画像，进行风险评估。今天所有在淘宝、京东上做贸易的公司，都可以像阿里京东平台做短期贷款，平台掌握了所有的数据，信用数据在交易过程中产生，这完全超出了传统银行可以给企业贷款的已有的模式。 

目前利用大数据降低风控成本，实现对风险定价信用评估的全流程管理，云服务可以做到动态调配计算资源，共享网络服务模式，为大数据挖掘提供良好的计算环境和基础支撑。区块链能够构建满足经济社会发生发展的信任生态体系，降低金融交易成本，提高经济效率。人工智能在互联网理财领域逐渐实现智能投顾，随着金融与科技的融合越来越深入，互联网金融将继续把传统金融不能做的事情，通过技术创新的模式来完成。 

所有这一切的改变，我记得曾经有位互联网企业家说过，如果银行不改变，我们就改变银行。最近有企业家说，如果医院不改变我们就改变医院，如果药价不降低我们就改变药房等等，都是因为互联网技术的发展。互联网金融作为传统金融市场的补充，尽管有一系列的独特优势，但是爆发式增长也诱发了前所未有的风险和问题，给金融监管带来很大的挑战。比如2013年到2015年野蛮生长的P2P平台，在降低投资、借款门槛的同时，也滋生了一系列的问题和跑路的恶性事件，非法集资、资金池等道德风险一度集中爆发。还有近来异常火热的ICO，也同样存在了很大的潜在风险，包括项目失败或者跑路导致的资金损失风险，价格剧烈波动引起的金融风险，借ICO进行的诈骗非法集资等违法犯罪活动的风险等，央行、网信办、工信部等七部委联合发布了关于防范代币发行融资风险的公告，表示任何组织和个人不得从事代币发行融资合作。由此可见，监管部门的责任变得更加重大。 

未来，无论从金融创新的探索还是监管部门期待来看，服务实体经济都是互联网金融一个很好的方向，互联网金融应该是“普”和“惠”的，但是现实存在着普而不惠的问题。互联网金融赋能实体经济可以从三个方向着手： 

一是继续做好小微金融中小微企业融资难的问题；二是持续推进消费金融，刺激消费去库存；三是努力做大产业金融，致力于产业结构的优化和升级。 

整体来看，小微金融作为互联网金融的起源地，市场竞争已趋于饱和；消费金融经过过去两年的发酵，今年开始步入平缓期；产业金融作为更全面的解决方案，将成为互联网金融一个新的蓝海。 

未来互联网金融的高速发展，对互联网金融监管提出了严酷的挑战。要促进互联网金融健康发展，我认为可以从两个方面着手：一是对互联网金融监管要实现以互联网为基础，以物云大志技术的自然监管。二是处理好金融创新与金融风险的平衡，既让行业有充分发展的机会，又牢牢的把握系统风险。

（编辑：郑惠敏）

来源: 零壹财经

颜汐

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